在罗水星看来 ， 美联储紧缩对全球金融市场和经济的冲击会在二季度进一步显现 ， 这意味着全球经济在二季度仍有回落的压力 ， 外部压力大概率会传导到国内 。“国内经济在经历了一季度斜率较快的修复之后 ， 短期环比扩张动能趋缓 ， 国内经济仍只是弱复苏 ， 短期盈利的修复相对缓慢且向上弹性较弱 。经济和盈利弱复苏的背景下 ， A股系统性行情的空间有限 ， 大概率仍然维持指数平淡、结构有亮点的市场特征 。”
随着美联储加息周期的基本结束 ， 罗水星认为 ， 流动性预期改善 ， 拔估值依然是短期我们持续推荐的重点 ， 对应的两条主线依然是中特估和TMT ， 二者的拔估值空间相对而言是最大的 ， 二季度我们依然继续将配置重点集中在中特估和TMT内部 ， 具体而言 ， 中特估里的基建、金融、港口、运输、能源、出版 ， TMT里的游戏传媒以及近期回调比较多的通信和芯片值得重点关注 。
汪立分析 ， 5月是最后一次加息概率较大 ， 随着联储加息步入尾声 ， 美债收益率和美元指数下行趋势有望得以强化 ， 北上资金净流入将会更为顺畅 ， 有利于A股大盘表现 ， 成长板块有望获得北上资金支持 。
此外 ， 今年我国经济大概率引领全球经济增长 ， 但同期海外经济增长放缓 ， 欧美金融问题或将持续发酵下去 。由此 ， 他认为这有望进一步提升人民币资产的吸引力 ， 促使外资回流A股 ， A股仍有望延续结构性行情 。
具体来说 ， 汪立在二季度仍然看好TMT行情 ， 产业变革下 ， TMT板块有望从修复估值为推动的上涨 ， 进入到业绩增长为推动的上涨阶段；科创有望受益于AI产业升级与数字经济的双重 *** ；国企改革在这个阶段也有望获得阶段性收益 。
本文源自财联社采访人员 沈述红
推荐阅读
- 怀柔红螺寺地图 怀柔红螺寺景区门票
- 镀钛起什么作用？镀钛的优点
- 莱芜驴友群 莱芜驴友俱乐部
- 为什么有些马克笔很贵？为什么画画建议用马克笔？
- 太阳能热水器说明书图解 皇明太阳能热水器
- 店口到杭州东站时刻表汽车，店口到杭州东站要多久时间
- 生物安全柜生产厂家排名_生物安全柜生产厂家排名医院用
- 福州正大广场地址 上海正大广场地址
- 临沂市事业单位考试信息网 临沂市人力资源考试网