投稿|光伏窄门投稿|新能源

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图片来源@视觉中国

文 | 巨潮WAVE，作者 | 程度

多数投资者都会把光伏当作一片希望的田野，但却往往忽视走向这片田野的难度；
多数投资者都会把硅片、电池的转化效率作为关键的考量因素，但却往往忽视技术并非唯一的决定因素；
多数投资者都会看到政策的坚定信念，但却往往忽视国家层面也不会完全不计代价进行无底线的投入。
在一片看好的期待与狂热的呐喊中，2021年的光伏装机不达预期。
【投稿|光伏窄门】

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光伏ETF表现（2021年月至今）
2020年12月，国家高层在气候雄心峰会上宣布，中国“力争于2030年前二氧化碳排放达到峰值、2060年前实现碳中和。”
这被认为是光伏行业新一轮爆发式成长的起点。投资者们开始用全国发电总量去乘以某一个百分比，得到的数字去衡量现阶段市场上光伏企业的利润，然后进而得到一个夸张的市值、夸张的市盈率。
但是到了一年之后，2021年的12月15日，在2021年中国光伏行业年度大会上，中国光伏行业协会名誉理事长王勃华指出，由于指标下发滞后、产品价格上涨等原因，中国光伏行业协会将2021年装机预测下调至45-55GW 。这一数据较此前下调了10 GW 。
硅料涨价、硅片涨价、组件涨价，产业链各个环节之间的博弈，大佬们集中起来向监管层喊话，光伏产业以这样一种乱糟糟的方式开始了自己的“碳中和元年”，各个环节都在争取自己的利益最大化，每个企业都试图在碳中和的热潮中分得更大的一杯羹。
最终的结果，是整个行业的都必须面对增长不达预期的局面。就像蜂拥而至的人们挤在了一个窄门上动弹不得，每个人都在尴尬。
01 狼真来了

如此幅度的产业链的全面降价，似乎预示着新一轮的光伏价格战和洗牌即将打响。

11月30日，光伏巨头隆基股份 (SH:601012)下调单晶硅片官方报价，降幅达7.16%-9.75%，打响了光伏降价的第一枪。
12月2日，同为硅片龙头的中环股份（SZ:002129）跟进降价；时隔半月后的12月16日，隆基股份硅片价格再次全线下降，降幅超5% 。
作为硅片领域的双寡头，隆基和中环的市占率约为60%，因此有着风向标的意义。

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在其降价带动下，进入12月后，组件价格已全部低于2元/W 。硅料价格亦出现松动，12月15日的数据显示，当周国内单晶复投料和致密料价格分别周环比下跌4.2%和4.23% 。
如此幅度的产业链的全面降价，似乎预示着新一轮的光伏价格战和洗牌即将打响。
在近日的中国光伏行业年度大会上，天合光能董事长高纪凡直言，光伏业的快速发展带来了不平衡，最新表现为，今年以来产业链不同环节盈利差异很大。高盈利环节大量社会资本涌入，未来几年将释放大量新产能，再度导致供过于求。